For å hjelpe disse familiene har vi listet opp seks vanlige måter du kan spare på college, og de største fordelene og ulempene ved hver:
Medium-kolonnen forutsetter et årlig bidrag på $ 15.000 hvert år frem til 18 med en 6.2% sammensatt årlig avkastning. Målet er å ha spart $ 500 000 per barn når han eller hun begynner på college. Etter fylte 18 år er $ 100.000 i året å betale for college til 529-planen går til 0 i en alder av 25 år.
Hvis eiendeler i 529 brukes til noe annet enn kvalifiserte utdanningsutgifter, må du betale både føderal inntektsskatt og 10 prosent straff på inntektene. (En interessant sideanmerkning er at hvis mottakeren får fullt stipend til college, frafalles straffen for å ta kontanter.)
Mange som sparer på college velger 529 planer som investeringsbiler, og det er med god grunn. 529 planer gir skattefordeler som kan hjelpe deg med å tildele enda flere dollar til utdanningskostnader. Det finnes en rekke planer tilgjengelig, og du er ikke begrenset til bare din egen stats plan.
I Sallie Maes undersøkelse "How America Saves for College" fra 2018 spådde foreldre at besparelser i gjennomsnitt ville dekke 29% av barnets høyskolekostnader. Hvis du planlegger å spare penger for å betale for 30% av barnets fire-årige college-oppmøte, i vårt eksempel ovenfra, vil det være rundt $ 47 520.
En 529-plan kan bety mindre økonomisk støtte.
Den største ulempen med en 529-plan er at høyskoler vurderer det når de bestemmer seg for økonomisk støtte. Dette betyr at barnet ditt kan motta mindre økonomisk støtte enn du ellers trenger.
Roth IRAer
Et annet 529 alternativ for å legge bort penger til college og investere det for en potensielt større avkastning, er å bruke en konto beregnet på pensjon, for eksempel en Roth IRA. Roth IRA er individuelle pensjonskontoer som lar folk spare og investere penger etter skatt.
Sann eller usann: Jeg vil tape pengene hvis barnet mitt ikke går på college eller får stipend og ikke trenger alle pengene. Falsk. Du taper ikke ubrukte penger i en 529-plan. ... Du kan ta ut beløpet for eventuelle stipendier fra 529 uten straff; føderale og statlige inntektsskatter på inntektene gjelder fortsatt.
I de fleste tilfeller vil 529-planen din ha en minimal effekt på mengden hjelp du mottar, og vil ende opp med å hjelpe deg mer enn å skade deg. Det er også flere trinn du kan ta for å øke barnets berettigelse til studiestøtte.
Du kan finansiere utdanning for andre begunstigede eller ta ut pengene helt. Uttak fra en 529-konto for kvalifiserte høyere utdanningsutgifter er uten føderal (og muligens statlig og / eller lokal) inntektsskatt.
Å ha flere 529 planer passer godt for noen familier, mens andre finner at bare en plan passer bedre til deres behov. Når du planlegger din høyskolesparingsstrategi for å inkludere 529 sparekontoer, må du huske en ting til: hva du vil gjøre med eventuelle resterende penger hvis barna ikke bruker alt på college.
Det er vanskelig å finne et perfekt sparebil. Men å spare penger ufullkommen er fortsatt mye bedre enn å ikke spare i det hele tatt. På den ene siden blir 529 penger telt mot barnets økonomiske støtte. På den annen side tilbyr 529-planen skattebesparelser og kontroll.
Morside 529 planer regnes imidlertid ikke som inntekt for studenten, men heller eiendeler avsatt til utdanning. På grunn av dette skillet kan besteforeldre-eide 529 planer redusere mengden økonomisk støtte som en student kan motta.
Ingen har kommentert denne artikkelen ennå.